十年前衍生品交易调查再成焦点 德银(DB.US)CEO卷入旧案旋涡

智通财经app获悉，2013年，德意志银行(DB.US)将一个敏感的任务交给了冉冉升起的新星Christian Sewing：调查在意大利受到审查的衍生品交易。十多年后的今天，已升任德银首席执行官的Sewing却因当年处理该任务的方式在一起前员工提起的诉讼中遭受批评。据知情人士透露，该诉讼促使德银重新审查当年Sewing(当时任首席审计官)以及银行本身是如何处理这一事件的。

法庭文件显示，曾参与相关交易的德银前银行家Dario Schiraldi在一桩金额达1.52亿欧元(约合1.78亿美元)的诉讼中，要求德银赔偿损失。他声称，德银的行为(包括十多年前由Sewing负责的审计)损害了他的声誉和收入。

知情人士表示，德银在最近几个月对当年交易调查的复盘中并未发现不当行为。然而，这起预计于12月在法兰克福法院开庭的诉讼仍将Sewing推到聚光灯下，因为其公开审视了他在全球金融危机最严重时期所扮演的角色。

Schiraldi及其他五名德银前银行家以及该行曾在2019年被意大利法院裁定与意大利锡耶纳蒙特帕斯基银行(MPS)串通，通过复杂的衍生品交易掩盖MPS亏损。但2022年，他们在上诉中被宣告无罪。

如今，Schiraldi在诉讼中称，德银高层(包括当时的首席审计官Sewing)试图隐瞒他们对这些高风险且利润丰厚交易的默认支持，却让一线银行家替罪。Schiraldi律师团队的核心论点是，Sewing和德银将责任推给他和少数同事，并且未在事后澄清事实。

据悉，2014年，德银将其对MPS交易的内部审计结果提交给意大利央行，指责由Schiraldi等人组成的“交易团队”在交易披露中存在“不充分和选择性披露”。审计结果显示，被指隐瞒的信息——即德银如何获取支撑交易的数十亿美元债券——使德银得以将这些交易记作贷款而非衍生品。这帮助该行减少了必须持有的风险资本，提高了盈利能力。

Schiraldi的律师则表示，德银对这些交易的审计结论是预设的，并且仅审查了少部分可用文件。在与德银的纠纷中，他们已成功获取数百万封邮件和文件，并在2025年3月提交的法院文件中称，这些材料显示了德银处理案件方式的漏洞。

据一名知情人士称，为了驳斥Schiraldi的指控，德银管理董事会的一名成员已重新审视此案，梳理了当时的邮件和文件。德银在给媒体的回应中表示，这些指控“虚假”，审计是“彻底且独立的”，相关高管“适当地履行了职责”。德银发言人表示：“我们坚持审计的核心结论。”德银在声明中表示，诉讼中的指控“基于不正确的说法”，是“通过企图对高管声誉造成严重伤害来博取关注”。

德银已在今年发布的《2024年年度报告》中披露了Schiraldi的诉讼，将其列入潜在重大民事诉讼和监管事项清单。德银董事长Alexander Wynaendts本月早些时候在一份声明中表示：“这一由来已久的事件事实众所周知，过去十年已被详细讨论。监事会支持管理董事会在这起诉讼中为银行辩护。”尽管此案预计将在今年晚些时候提交德国法院，但此类纠纷也可能庭外和解。

自2018年担任德银首席执行官以来，Sewing通过缩减银行规模、恢复盈利，在多年的人事更替、法律困境、亏损和罚款几乎将德银拖垮之后，重建了这家银行的形象。今年3月，他正式开启了第三个CEO任期。值得一提的是，该行在德国总理默茨的“为德国制造”计划中扮演关键角色，该计划旨在提振低迷的经济。