A股午评 | 沪指半日跌0.93%失守3500点 高位股上演跌停潮 算力硬件端逆势走强

7月15日，A股早盘冲高回落，三大指数涨跌不一，沪指失守3500点关口，截至午间收盘，沪指跌0.93%，深成指跌0.26%，创业板指涨0.64%，此前一度涨超2%。

盘面上，资金抱团英伟达产业链、AI算力硬件端，CPO、液冷服务器等方向集体走强，千亿光模块龙头新易盛20%涨停，再创历史新高。下跌方面，高位股上演跌停潮，绿地控股、联环药业等多股跌停，煤炭、电力、化工、有色金属等周期股回调，大消费、地产、医药等板块跌幅居前。

从资金动向来看，资金净流出电力、化学制药、证券、专用设备、软件开发等行业。

展望后市，中信建投认为，A股连续3周大涨，但整体系统性风险并不大，股权风险溢价指标显示目前仍然处在机会水平附近，“上台阶”行情有望延续，若短期调整则是布局良机。

热门板块

1、CPO概念强势

CPO概念股集体走强，新易盛20%涨停再创历史新高，中际旭创、天孚通信、生益科技、剑桥科技等跟涨。

点评：消息面上，据央视新闻报道，英伟达CEO黄仁勋表示，将开始向中国市场销售H20芯片；此外，千亿光模块龙头新易盛半年报业绩大超预期，上半年净利同比预增328%-385%。华泰证券表示，近期海外AI建设正加速推进，训推逻辑均有得到验证，建议关注海外配套产业链机遇，板块包括光模块、铜连接、AIDC等。

机构观点

1、中信建投：A股有望继续“上台阶”，关注中报与“反内卷”

中信建投认为，A股连续3周大涨，但整体系统性风险并不大，股权风险溢价指标显示目前仍然处在机会水平附近，“上台阶”行情有望延续，若短期调整则是布局良机。今年银行板块的表现继续强势，财政注资叠加化债推进有望带来估值修复，险资也为其提供了有效的资金面支撑，下半年资金面支撑可能边际放缓，但大资金趋势性撤出的概率低。在当前低利率的环境里，长周期考核配合OCI账户，银行板块的配置价值进一步凸显。配置层面关注中报业绩和“反内卷”主题，行业重点关注有色、建材、电力设备、非银、创新药、养殖、物流、算力、银行、新消费等。

2、光大证券：哪些行业中报业绩可能更占优？

光大证券认为，下半年市场或冲击新高。去年9月以来的市场行情已从政策驱动逐步转向基本面与流动性驱动，未来市场行情演绎的节奏或可参照2019年。展望下半年，市场仍存在一些预期差，市场或将开启下一阶段上涨行情，并有望突破 2024 年下半年的阶段性高点。配置方向上，短期关注中报业绩有望占优的板块，中长期则关注三条主线：内需消费、科技自立与红利个股。内需消费方向，关注补贴相关、线下服务消费等；科技板块，关注AI、机器人、半导体产业链、国防军工、低空经济等；红利板块，关注部分高质量标的。

3、东方证券：沪指突破3500点后或仍维持震荡攀升态势

东方证券认为，短线来看，沪综指突破3500点后仍维持震荡攀升态势，尽管短期活跃板块轮换较快，但赚钱效应依然存在，股指上行态势愈发清晰，市场有望提前反映新质产业投资机会。人形机器人整机公司有望进入快速生产和扩张，零部件产业链景气度也将会上升，行业景气度有望超预期，该板块调整时间较长，上周几大龙头股率先走强，有望带领板块企稳反弹。

本文转载自“腾讯自选股”，智通财经编辑：王秋佳。